Внутренняя волатильность в мировых индексах в прошедшие дни в целом оставалась без существенных изменений, но в понедельник наблюдался её резкий всплеск в связи с обострением кредитных проблем по всему миру. В США в выходные информационные агентства сообщили о возможном провале соглашения парламентского Суперкомитета по бюджетному дефициту. Индекс VSTOXX европейского рынка днем в понедельник взлетел на 7.14% до 41.04 п. Американский VIX на закрытии в пятницу был на уровне 32 п.(-7.27%). Обращает на себя внимание ситуация высокой волатильности внутри дня в сочетании с формированием консолидационного диапазона на дневных графиках.
В России волатильность для ноября «на деньгах» бид-аск во вторник для декабря составляет 49%. Бид-аск спред низкий. Индекс волатильности РТС составляет 48.8 п. Реализованная 30-дневная волатильность находится на уровне 42.3%. Спред по волатильности РТС-Европа находится в умеренно положительной зоне. Внутренняя волатильность в нефти и золоте на высоких уровнях (80% и 89%-ли, соответственно). Высокий спред WTI-Crude продолжает сокращаться.
На декабрьских опционах явные пики открытого интереса на 120000 и 130000. Ухмылка в пятницу была относительно крутом уровне - 11.45% для декабря, в понедельник днем – сократилась до 8%.
В текущих условиях для игры на понижении привлекательными выглядят пут-спреды 135-125000.
В целом стратегии на покупку волатильности в условиях скорого возможного выхода из треугольника выглядят более привлекательными – необходимо, впрочем, обращать внимание на «тету» - до экспирации остается месяц.
Другая аналитика
