Рынки вновь пытаются расти на заявлениях председателя ФРС. Однако рискованным активам слов Бернанки хватило лишь на одну торговую сессию.
По итогам торгов 27 марта, индекс ММВБ вырос на +1,57% до 1565,12, а RTS на +2,66% до 1712,85 пункта. Ситуация на собственном денежном рынке не предполагала активный рост рынка. Ставка MosPrime взлетела до 5,8% на фоне налоговых выплат. Корпоративные новости не играли такой роли, как заявления председателя ФРС Бена Бернанки о необходимости сохранения стимулирующей политики Федрезерва для экономики ФРС. На этом, безусловно, взлетели котировки металлов, хотя основной продукт российского экспорта даже не смог взять уровень $126 за баррель. «Голубые фишки» показали динамику хуже рынка, что при общем ралли смотрится весьма странно: «Газпром» +1,36%, «Роснефть» +0,93%, «ЛУКОЙЛ» +0,83%, ГМК «Норникель» +0,07%, «Северсталь» +0,49%, «Сбербанк» +2,44%, «ВТБ» +3,17%, «ИРАО» +0,22%. Из прочих историй можно отметить: «Холдинг МРСК» +6,37%, ТГК-9 +5,63%, «Соллерс» +4,92%. Технически, движение вверх вполне укладывается в рамки отскока после провала на прошлой неделе. Индекс ММВБ опускался до 1518, а накануне закрылся в районе 38,2% коррекции в диапазоне недавних максимумов и минимумов. Без пробоя 1570 ММВБ рост остается лишь коррекцией к падению. Для формирования краткосрочного движения вверх необходим возврат рублевого индекса в диапазон 1570-1620.
Торги в США завершились блестящим ростом. Председатель ФРС Бен Бернанки сказал, что «мы не можем быть уверены в устойчивости тенденции к сокращению безработицы». Он подчеркнул, что это может быть лишь откатом от той волны масштабных увольнений времен кризиса. Он также сказал, а рынок ему поверил, что поддерживающая политика ФРС обеспечит быстрый экономический рост, что и будет являться фактором устойчивого сокращения безработицы. Подробный текст речи, конечно, заметно длинней, чем эти краткие выводы, но рынок сделал свой вывод, а именно предположил, что Бернанки готов в ближайшем времени развернуть новую программу стимулирования. Результатом этого стало то, что DJIA вырос на +1,23% до 13241,63, а SNP 500 на +1,39% до 1416,51. При этом объем незавершенных продаж домов в США сократился в феврале на -0,5% при ожиданиях роста числа сделок на 1,0%. Индекс деловой активности ФРБ Чикаго снизился до -0,09 в феврале с 0,22 в январе. Тем не менее, SNP 500 выр ос до максимальных значений с мая 2008 г. KBW Bank Index вырос на +1,5%, а Dow Jones Transportation Average вырос на +1,4%. Кстати, бумаги Apple Inc. вновь отметились рекордом на $606,98. Если говорить о технических моментах по графику SNP 500, то данный резкий отскок может оказаться кратковременным перед коррекцией. Хотя обновление максимальных значений на дневном графике указывает на продолжение восходящего тренда. В любом случае, акции находятся на достаточно высоких уровнях, чтобы задуматься о фиксации части прибыли.
Азиатские рынки не имели иного шанса, кроме роста. Индекс MSCI Asia-Pacific подрастал более чем на +1,2% к середине торгов. В Азии покупали акции экспортеров и банков. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 подрастал на +1,5%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с ростом всего лишь на +0,2%.
Заявления Бернанки наилучшим образом отразились на драгоценных металлах, как это традиционно и бывает. Резервы SPDR Gold Trust выросли на 6 тонн до 1288,74 тонны. При этом нефть весьма слабо отреагировала на слова Председателя. Накануне котировки Brent не смогли прыгнуть выше $126, да и рост был в пределах +0,5%. Новый день уже принес на рынок коррекцию вниз, так как реальный спрос по таким ценам не может расти, а военные риски в Персидском заливе немного сократились в последнее время. Драгоценные металлы продолжали расти, но медь уже корректировалась к вчерашнему росту. К 9:15 мск Brent -0,19% $125,41, WTI -0,23% $106,78, медь -0,18%, никель +0,75%, золото +0,15%, платина +0,35%, серебро +0,1%.
Фьючерс на индекс доллара снижался в пределах -0,1% до 79,14. Сырьевые валюты CAD, AUD, NZD начали слабеть к доллару в пределах -0,2%. Впрочем, утренний фон на валютном рынке вновь был спокоен по сравнению с той высокой волатильностью, что была накануне вечером. К 9:15 мск EUR-JPY -0,04%, EUR-USD -0,03% $1,335.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 14:00 мск индекс изменения объема розничных продаж CBI в Великобритании, в 17:00 мск индексы цен на жилье в США S&P/Case-Shiller, в 18:00 мск индекс потребительской уверенности Conference Board и индекс деловой активности ФРБ Ричмонда, в 0:30 мск 28 марта данные API по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Внешний фон перед открытием торгов в РФ нейтральный: нефть в легком минусе, металлы незначительно изменяются, сырьевые валюты даже слабеют, а азиатские индексы догоняют в росте предыдущий день. Вероятней всего, что начало торгов состоится в плюсе и даже в районе 1580. Если же этот рост вновь будет продан и котировки вернутся ниже 1570, то это будет означать сохранение контроля рынка со стороны «медведей». Фьючерс на SNP 500 подрастал менее чем на +0,1%.
Другая аналитика
