Текущая ситуация
Мировые рынки закрылись вчера обвальным падением. Причины? Появилась информация, что Ирландия включит вопрос о членстве в ЕС в референдум в начале 2012. Причины? Финансовая помощь от ЕЦБ и МВФ не улучшает экономическую ситуацию, а лишь увеличивает долг страны. В случае выхода из ЕС это позволит Ирландии вернуться к местной валюте и снизить ее курс. Негативно.
Доллар к евро продолжил рост до 1.29, а к рублю до 31.92. Золото рухнуло до $1567. Нефть Brent снизилась до $105, несмотря на падение запасов за неделю на 1.932 млн. барр. Причины?
Решение ОПЕК увеличить квоты на добычу до 30 млн. барр./день (против текущих 25.84), несмотря на падение спроса и рост добычи. Кроме того, Иран не собирается вводить блокаду Ормузского пролива. МИД страны, подчеркнул, что это было мнение отдельного иранского парламентария.
Основные события мировых рынков
ЕС. Fitch понизило рейтинг пяти крупных банков: французских Banque Federative du Credit Mutuel и Credit Agricole с АА- на А+. Danske Bank (Дания) с A+ до А. Pohjola Group (Финляндия) с АА- на А+. Rabobank (Нидерланды) с AA+ до AA. Негативно.
Промышленное производство в еврозоне снизилось в октябре на 0.1%, против падения на 2% в сентябре. В годовом исчеслении рост составил 1.3% (прогноз 2.1%) против роста 2.2% в октябре 2010. Негативно.
Италия привлекла €3 млрд. путем размещения 5-летних облигации. Стоимость привлечения? 6.47% (максимум с 1997) против 6.29% на аукционе 14 ноября. На вторичном рынке доходность 10-летних бондов сегодня выросла до 7.3%. Негативно.
Россия. UC Rusal просит банки предоставить ей на следующий год отсрочку по выплате процентов. Причины? Падение цен на алюминий с начала года на 20.6%. Долг компании на 30.09.11 составлял $11.47 млрд. Негативно
Вывод. На рынке усилились слухи о возможном снижении наивысшего рейтинга Франции. Есть ли основания? Давайте посмотрим. Стоимость заимствований по 10-летним бондам снизилась до 3.15% против 3.7% в конце ноября. Однако у Франции самый большой бюджетный дефицит (7.1% ВВП в 2010) среди стран еврозоны с наивысшим рейтингом. Для сравнения у Германии дефицит 4.3% ВВП. Последствия понижения рейтинга? Это усложнит осуществление антикризисных действий, т.к. вклад Франции в фонд стабильности второй по объему после Германии.
Краткосрочно: российский рынок вчера днем двигался прямо противоположно европейским площадкам и фьючерсам на американские индексы. Однако после 17:00 МСК резко пошел вниз. Причины? Экспирация фьючерсов и опционов на акции. Сегодня экспирация опционов на индекс РТС. Соответственно, крупные игроки могут предпринять аналогичные действия.
Другая аналитика
