Прошедшую неделю мировые фондовые рынки завершили снижением, реагируя на неоднозначный старт сезона корпоративной отчетности и слабые данные из Китая. Индекс Dow Jones снизился на 2.3% до 16026 п., индекс S&P500 закрылся на уровне 1815 пунктов, снизившись на 2.6%. Российский фондовый рынок снизился на 1.45%, реагируя на ухудшение внешнего фона, достигнув уровня 1362.40 пункта по индексу ММВБ.
Торги на американском рынке в течение недели проходили с преобладанием понижательной динамики. Тон задавали акции высокотехнологичных компаний – 3.1% за неделю составило снижение индекса NASDAQ. Вышедшая в США макростатистика носила позитивный характер, однако ее влияние на ход торгов оказалось ограниченным. В частности, отмечено снижение недельного числа первичных заявок на пособие по безработице (300000 против 332000 неделей ранее) и зафиксирован рост предварительного значения индекса потребительской уверенности от университета Мичигана на апрель до 82.6 с уровня 80.0 в марте. Старт сезона корпоративной отчетности оказался неоднозначным – в целом позитивная отчетность алюминиевого гиганта Alcoa и банка Wells Fargo была нивелирована слабыми показателями банка JP Morgan. На неделе состоялись очередные заседания ряда ключевых центральных банков – Банка Англии и Банка Японии, ожидаемо сохранившие действующие параметры программ количественного смягчения без изменений. Однако для японского рынка это стало поводом для продолжения снижения, поскольку прошедшее с 1 апреля повышение налога на потребление, грозящее замедлением экономики, может потребовать дополнительных стимулирующих мер, о которых не было объявлено. Также не смогла поддержать рынки статистика из Китая, где вышли данные по платежному балансу за март, показавшие снижение экспорта на 6.6% и импорта на 11.3% к аналогичному периоду годичной давности.
Цены на нефть марки Брент по итогам недели выросли на 0.6%, до отметки 107.3$/баррель. Золото подорожало на 1.2%, до уровня 1318 $/унцию.
Российский рынок снизился за неделю на 1.45% до 1362.40 пункта по индексу ММВБ под влиянием негативного внешнего фона. При этом выделяется продолжающийся приток средств, размер которого, по данным EPFR, за прошедшую неделю составил порядка $355 млн., став самым крупным притоком с мая 2013 года. В 1 квартале 2014 года, по оценке Банка России, отмечено увеличение профицита счета текущих операций до $27.6 млрд. против $8.9 млрд. кварталом ранее, чему способствовало снижение импорта на 7,1% (год-к-году) из-за снижения курса рубля и экспорта на 1.8% (год-к-году). Чистый отток капитала в 1 квартале составил $50.6 млрд. в сравнении с $27.5 млрд. в 1 квартале 2013 года. Министерство экономического развития РФ скорректировало прогноз роста экономики на 2014 г., понизив его до +0.5% против уровня +2.5% в прежнем сценарии. Лидерами роста по итогам недели стали рдр Русала (+15%), ао Дикси (+15%) и ао ВСМПО-Ависма (+11%). Среди аутсайдеров – ао ФСК (-8%), ао Магнита (-7%) и ао МТС (-5%).
В течение недели ключевой для динамики российского рынка может стать намеченная на 17.04 встреча с участием РФ, США, ЕС и переходного правительства Украины для поиска путей выхода из текущего кризиса. Также на 17.04 намечена прямая линия с участием Президента России В.Путина. В сфере макростатистики ожидается публикация мартовских данных по инфляции, промышленному производству и закладке новых домов в США. В Европе ZEW опубликует индексы деловых настроений в Германии за апрель, также выйдет инфляция за март по Еврозоне. Китай представит данные по ВВП в 1 квартале, а также мартовские показатели динамики промышленного производства, розничных продаж и инвестиций. Отчеты за квартал представят Intel и Coca Cola (15.04), Bank of America, American Express, Google и IBM (16.04), Morgan Stanley, Goldman Sachs и GE (17.04). В России ожидается публикация набора экономических показателей за март: промышленное производство, реальный располагаемый доход, темп роста зарплат, оборот розничной торговли, инвестиции и уровень безработицы. Из корпоративных событий финансовую отчетность по МСФО за 2013 год раскроет Алроса (15.04), Акрон (16.04), Фосагро (17.04).
Другая аналитика
