Индекс RTS Standard вчера на вечерней сессии понизился на 0,25% до 11593,70 пункта, на основной сессии он повысился на 0,64% до уровня 11622,61 пункта.
Несмотря на рост цен на драгметаллы, акции «Полюс Золота» были в лидерах снижения. Рынок отыграл информацию о близком завершении сделки обратного поглощения ОАО «Полюс Золото» с компанией KazakhGold, в результате которой компания KazakhGold приобретет более 94,8% уставного капитала ОАО «Полюс Золото».
Акции «НЛМК» также снижались сравнительно активно. Возможно, рынок отыграл поступление ожидавшейся информации. «НЛМК» во втором квартале 2011 г. увеличил чистую прибыль по РСБУ в 4 раза по сравнению с предыдущим кварталом - до 28,1 млрд руб.
Успешное размещение «ФосАгро» поддержало цены бумаг «Акрона» и «Уралкалия». По мультипликаторам компания «Фосагро» была оценена с небольшим дисконтом по отношению к указанным компаниям.
Чистая прибыль Сбербанка по итогам первого полугодия 2011 г. выросла до 171,3 млрд руб., что превышает показатели аналогичного периода 2010 г. на 60,7 млрд руб.
Акции Сбербанка лидировали по темпам повышения на дневных и вечерних торгах. Дополнительную поддержку им оказало благоприятное начало сезона корпоративной отчетности банков США. Прибыль Capital One Financial Corporation выросла во II кв. 2011 г. почти на 50%(г/г).
Ведущие фондовые индексы США вчера выросли на 0,3-0,5%, индексы акций ряда развивающихся рынков повысились на 1,5-1,6%.
Глава ФРС вчера вновь выразил уверенность в ускорении положительных темпов прироста экономики США во втором полугодии, хотя и отметил существующие в этом процессе риски. Заявление Б. Бернанке, в котором он отметил, что ФРС не исключает – в случае необходимости – применения дополнительных мер поддержки экономики, оказало на рынок акций неоднозначное влияние. Первоначально реакция инвесторов на сообщение была весьма позитивной, но затем динамика рынка была определена ростом цен «трежериз». В своем выступлении глава ФРС особо остановился на угрозе формирования нового экономического кризиса в случае дефолта США.
ФРС также опубликовала вчера график планируемых, в рамках реинвестирования, покупок казначейских облигаций на июль–начало августа. Согласно этому документу, средний объем таких интервенций на рынке госдолга Америки составит в среднем около $5 млрд. в неделю. Для сравнения, в период активного снижения ставок UST в мае–июне 2011 г. это показатель равнялся $12-17 млрд. в неделю.
Вчера вечером международное рейтинговое агентство Fitch Ratings понизило долгосрочный рейтинг дефолта эмитента Греции в местной и иностранной валюте с В+ до ССС. Агентство Moody's Investors Service выступило с предупреждением, что может снизить кредитный рейтинг США, поскольку на данный момент существуют небольшие, но растущие шансы дефолта США по обязательствам. Заявление Moody’s вряд ли стало для рынка значимым сюрпризом, поскольку агентство оставалось последним из «большой тройки», не сделавшим подобных оценок.
Американские регуляторы продолжают поддерживать рынок национального долга в период сложных дебатов по лимиту заимствований. Развивающиеся параллельно действия ведущих рейтинговых агентств сглаживают спрос на «риск» и альтернативные американским гособлигациям «защитные» инвестиционные инструменты. Они также стимулируют более активный поиск политических компромиссов в бюджетных вопросах.
Финансовые власти США, весьма вероятно, не заинтересованы в существенном сокращении сравнительно устойчивого инвестиционного спроса, сформировавшегося на рынке после двух раундов QE и сложных для бюджета фискальных мер поддержки.
Цены на нефть сегодня утром несколько снизились после довольно активного роста в последние дни. И рост кредитных ставок в случае дефолта США, и активизация монетарных мер поддержки ФРС в ответ на сравнительно активное ужесточение американской бюджетной политики будут стимулировать рост долгосрочных инфляционных ожиданий на рынке. Котировки фьючерсов на базовые и драгоценные металлы растут. Азиатские фондовые рынки показывают неоднородную динамику.
Сегодняшние данные розничных продаж, с учётом публиковавшихся ранее данных американских ритейлеров, возможно, поддержат покупки на рынке. Тренд показателей корпоративной статистики США сравнительно благоприятен, данные отчетности JPMorgan Chase, также, возможно, не разочаруют инвесторов. Определенные риски для «быков» связаны с публикацией недельной статистики заявок на пособие по безработице в США. Хотя, на рынке уже доминируют прогнозы роста этого показателя. Принимая также во внимание вчерашнее выступление руководителя ФРС, рынок может нейтрально отреагировать даже на некоторое ослабление этого показателя по сравнению с его предыдущим значением.
Технические факторы ограничивают потенциал роста спроса на «трежериз» в ближайшие дни. После снижения в краткосрочном периоде российский рынок акций, возможно, возобновит восстановление.
Другая аналитика
