Как и ожидалось торговая сессия в понедельник, 27 января, завершилась на отечественных площадках снижением основных индексов на фоне распродаж рисковых активов, вызванных ростом продаж на фондовых рынках США в конце прошлой неделе. Рубль продолжил слабеть по отношению к доллару США, однако темпы снижение существенно замедлились, и этот фактор перестал оказывать значимую поддержку рублевому индикатору. По итогам для индекс ММВБ опустился на 1,09% до отметки в 1478,23 пункта, в то же время долларовый РТС просел на 1,34% и закрылся на уровне в 1345,88 пунктов.
Американские рынки в понедельник завершили торги снижением основных индексов в среднем на 0,5%, однако хуже других показал динамику высокотехнологичный NASDAQ на фоне слабой отчетности Apple inc. В во вторник на мировых площадках сохранятся негативные тенденции в преддверии первого в этом году заседания ФРС США, от которого ждут принятия решения о сокращении программы QE3 на $10 млрд. Заседание стартует сегодня, и я ожидаю увеличения оттока капитала с развивающихся рынков, и перетопка капитала с фондовых рынков на долговые. В США продолжат выходить финансовые отчетности, в частности сегодня результаты публикует AT&T inc.
Из важной макростатистики выходящей в Европе и США стоит обратить внимание на публикацию предварительных данных по динамике ВВП Великобритании в 4 квартале, где прогнозируется замедление роста до 0,7%. В Германии во вторник будут обнародованы данные по динамике розничных продаж за декабрь, где прогнозируется замедление роста до 0%, а также выйдет декабрьская динамика импортных цен, прогноз – рост на 0,2%. В США сегодня можно ожидать данных по количеству заказов на товары длительного пользования за декабрь, где прогнозируется рост на 1,8%, а уже после окончания торговой сессии на московской бирже в США выйдет январский индекс потребительского доверия, прогноз – 78,1 пункт.
Рынки АТР торгуются разнонаправлено, в частности японский Nikkei 225 завершил первую половину торговой сессии ростом на 0,1%, корректируясь после продолжительного снижения, однако австралийские индексы снижаются в пределах 1% на фоне переоценки перспектив добывающих компаний, основным рынком для которых является Китай в связи с ухудшением прогнозов по Китайской экономике. Текущий рост на части азиатских площадок является скорее технической коррекцией и вряд ли окажет поддержку российским рынкам, которые избежали сильного падения на прошлой неделе из-за ситуации на валютном рынке, однако переоценка добывающих компаний может отразится и на котировках акции компаний металлургического и добывающего сектора на российском рынке.
На сырьевых площадках наблюдается небольшая коррекция после вчерашнего снижения, в частности нефть марки Brent растет в цене на 0,24% и торгуется по $106,95 за баррель. Промышленные металлы также показывают небольшой рост, в частности никель дорожает на 0,1%, алюминий на 0,14%. Золото в преддверии страта заседания ФРС начало дешеветь, и уже опускается на 0,43% и торгуется по $1258 за унцию. В целом ситуация на сырьевом рынке окажет некоторую поддержку отечественным рынкам, однако вряд ли станет определяющим фактором.
Основная валютная пара находится недалеко от уровней открытия и торгуется по 1,3674, однако в ближайшие дни мы ожидаем некоторого укрепления евро по отношению к доллару США, в результате чего пара может подняться к уровням в 1,375-1,38. Пара USD/RUB будет держаться около текущих уровней в 34,7 пунктов и дальнейшего ослабления рубля в краткосрочной перспективе мы не ждем, однако и поводов для укрепления валюты пока недостаточно.
В целом ситуация на рынках складывается неоднозначная, однако я предполагаю, что на фоне роста оттока капитала с развивающихся рынков в преддверии заседания ФРС «медведям» удастся взять верх над «быками» и опустить индекс ММВБ к уровням в 1450-1460 пунктов, в противном случае мы увидим околонулевую динамику рублевого индикатора. Индикатор настроения Инвесткафе показывает 6.5 баллов.
Другая аналитика
